全球最大魚子醬企業(yè)，在香港上市，上漲超44%

財(cái)通社——6月30日上午，全球最大魚子醬企業(yè)鱘龍科技(06715.HK)正式登陸港交所，中信證券、中信建投國際為聯(lián)席保薦人。

上市首日，鱘龍科技高開，現(xiàn)盤中最高觸及111港元，漲幅約47.02%。截至午盤，該股報(bào)109.1港元，上漲44.50%，公司總市值118.79億港元。

招股結(jié)果顯示，公開發(fā)售部分獲2134.81倍認(rèn)購，一手(100股)中簽率3.00%，國際配售錄得19.87倍認(rèn)購。

最終全球發(fā)售1633.29萬股H股，其中，香港公開發(fā)售163.33萬股，占比約10%；國際發(fā)售1469.96萬股，占比約90%。

發(fā)行價(jià)則定為75.50港元，跟招股價(jià)相同。據(jù)此，鱘龍科技此次IPO募資總額約12.33億港元?？鄢A(yù)估上市開支后，所得款項(xiàng)凈額約11.46億港元。

此次IPO鱘龍科技引入8家基石投資者，包括萊德基金、霸菱、泰康人壽、景林資產(chǎn)、大成基金、工銀理財(cái)、Nova Kerry、未來資產(chǎn)證券，合計(jì)認(rèn)購814.61萬股，涉資約6.15億港元。

鱘龍科技成立于2003年4月，歷經(jīng)多年發(fā)展成功構(gòu)建了覆蓋鱘魚育種與養(yǎng)殖、魚子醬加工、銷售及品牌營銷于一體的鱘魚和魚子醬價(jià)值鏈。

根據(jù)灼識咨詢的資料，公司自2015年以來連續(xù)11年實(shí)現(xiàn)魚子醬銷量全球第一，旗下國際魚子醬品牌KALUGA QUEEN(卡露伽)頗有知名度。

以2025年銷量計(jì)算，鱘龍科技占據(jù)全球魚子醬市場36.1%的份額，是全球第二大企業(yè)的4.5倍。

招股書顯示，鱘龍科技2023年至2025年的收入分別為5.77億元、6.69億元及7.69億元，年內(nèi)利潤分別為2.73億元、3.24億元及3.65億元。

鱘龍科技的創(chuàng)始人、董事長及總經(jīng)理是王斌先生，現(xiàn)年56歲，在水產(chǎn)養(yǎng)殖行業(yè)擁有逾30年的工作、研究及管理經(jīng)驗(yàn)，下海創(chuàng)業(yè)前為中國水產(chǎn)科學(xué)研究院開發(fā)處副處長。

上市前，王斌控制鱘龍科技已發(fā)行股本中約34.64%的表決權(quán)，包括：(a)其直接持有6.36%；及(b)通過受控制實(shí)體(淳安卡露伽人、杭州卡露伽人及杭州鱘龍人)間接持有28.28%。

緊隨全球發(fā)售完成后，假設(shè)超額配股權(quán)并未獲行使，王斌直接或間接通過受控制實(shí)體將控制鱘龍科技約29.44%表決權(quán)。

除了中信證券投資，鱘龍科技其他IPO前主要股東還有灃石投資、千發(fā)集團(tuán)、新干線傳媒，分別持股6.74%、4.75%、3.89%。

根據(jù)企業(yè)戰(zhàn)略，鱘龍科技擬將此次全球發(fā)售所得款項(xiàng)用于以下用途：

(i)約40.0%預(yù)計(jì)在未來五年內(nèi)用于公司的水產(chǎn)養(yǎng)殖及產(chǎn)能擴(kuò)張、現(xiàn)有養(yǎng)殖加工基地技術(shù)升級，以鞏固公司在全球魚子醬行業(yè)的領(lǐng)先地位；

(ii)約20.0%預(yù)計(jì)在未來五年內(nèi)用于品牌營銷活動(dòng)及擴(kuò)大全球銷售渠道；

(iii)約15.0%預(yù)計(jì)在未來五年內(nèi)用于持續(xù)加強(qiáng)研發(fā)能力，升級數(shù)字化資訊體系，以推動(dòng)持續(xù)創(chuàng)新并提升支持業(yè)務(wù)營運(yùn)的數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施；

(iv)約15.0%預(yù)計(jì)在未來五年內(nèi)用于戰(zhàn)略性投資或收購，以整合行業(yè)資源、擴(kuò)大產(chǎn)能、增強(qiáng)品牌滲透、推動(dòng)進(jìn)入戰(zhàn)略市場；

及(v)約10.0%將用于營運(yùn)資金及一般公司用途。