手機廠商成為AI硬件公司！Nothing「AI優先」、vivo重啟AI眼鏡

最近，外媒Smartprix曝出消息，手機品牌Nothing將重新定位為一家AI優先公司，智能手機業務退居次席。Smartprix引用知情人士透露，Nothing內部AI項目的優先級已經超過了手機產品，且這件事得到了創始人裴宇本人的大力支持。

Nothing手機靠透明后蓋和燈帶出圈，裴宇是一加的聯合創始人，2020年出來單干，公司滿打滿算不到六年。

圖源：雷科技攝制

Nothing不是第一家宣布轉型的手機品牌，今年2月27日，魅族發公告宣布暫停國內手機新品的自研硬件項目，整體轉向AI驅動的軟件業務。OPPO更早，2024年2月就開了AI戰略發布會，AI成為公司核心戰略。vivo雖然沒有官宣什么，但AI眼鏡和云臺相機都在默默推進。

我們看到了一個很明顯的趨勢：手機廠商，正在慢慢變成AI硬件公司。

手機這門生意，小廠先玩不起了

Nothing的轉型放在當下的手機行業看不難理解，手機生意越來越難做，大廠都誠惶誠恐，更別說Nothing這類小眾品牌了。

各國這兩年瘋狂建AI數據中心，服務器要用的高帶寬內存需求暴增，芯片廠自然把產能往 HBM 上挪，因為利潤高出好幾倍，能理解，賺錢嘛。麻煩在于，生產1GB的HBM消耗的晶圓產能，大約是生產1GB普通DDR5內存的3倍以上。產能就那么多，這意味著服務器多吃一口，手機就少吃一口。

于是，存儲芯片成本漲了80%以上還沒看到頭，IDC數據顯示，低端機型里存儲占整機物料成本的比例，從過去的一成多飆到了 65% 以上。千元機這個品類，部分機型已經在虧錢賣，甚至已經不存在了。

與此同時，壓力還在加強，高通宣布9月1日起全面上調芯片售價，蘋果把眼下的局面形容為“百年一遇的洪水”，臺積電 CEO 魏哲家去年造訪蘋果總部時，提出了近年來最大幅度的漲價要求，據外媒wccftech報道，臺積電給蘋果提的要求是：2納米晶圓每片3萬美元，比3納米的2萬美元高出50%，A20芯片單顆成本飆到280美元，接近前代A19的兩倍。

三星更離譜，三星半導體部門拒絕了三星手機部門的長期供應協議請求，先顧出價高的服務器客戶，這大概是我今年聽說的最荒唐的新聞。

圖源：雷科技攝制

今年1月以來，小米和OPPO把全年出貨預期下調了超過 20%，vivo 下調近 15%，傳音下調到7000萬臺以下，公司自己在財報里也明說是存儲等元器件漲價鬧的。

OPPO、一加、vivo、小米、榮耀從3月開始集體調價，新品漲幅1000元起步，中高端機型上調兩三千。

頭部廠商尚且如此，腰部和小廠的處境可想而知。

魅族是最先倒下的那個，今年2月，魅族發公告暫停國內手機新品的自研硬件項目，原話是“內存價格的持續暴漲讓下一步新產品的正常商業化變成了不可為”。7月，OPPO旗下的realme也宣布暫停國內產品更新，資源全部轉向海外。

Nothing的市場份額比realme還小，成立六年，它在全球手機市場的份額連零頭都算不上，年出貨量一直在百萬量級徘徊。這個體量去跟存儲廠商談采購，連最小起訂量都是個難題，更別提議價能力。

裴宇年初已經打過預防針：2026年不會有新旗艦，Phone 3繼續扛一年。當時的說法是“不為了發新機而發新機”，現在回頭看，那句話也可以理解成為今天的轉型提前留的臺階。

所以Nothing轉向，固然有 AI 的吸引力在里面，更實際的原因是，手機這條船上，小個子已經快沒有位置了。

OPPO成立AI中心，vivo打造AI眼鏡

Nothing的轉型分階段走，第一階段今年9月啟動。按爆料，首批產品有四樣：子品牌CMF的耳夾耳機、第二代頭戴式耳機、品牌第一款智能手表、第一款CMF智能音箱，8到9月間陸續上市，延續透明家族設計。當然，手機還在賣，Phone 3繼續作為今年的旗艦，只是2026年沒有新旗艦了。

裴宇今年3月在SXSW大會上表示，傳統手機應用終將被AI智能體取代，未來設備的核心是理解用戶意圖的AI系統，設備一旦明白你要做什么，就自動替你執行。

Nothing的未來走向還有待觀察，但Nothing有一個優勢是其耳機跟其他硬件設備已經有一定的市場份額，并非從0起步。

圖源：雷科技攝制

相比之下，魅族的轉型要慘烈得多，暫停手機自研后，保留下來的是AI眼鏡和潮牌PANDAER，各自獨立市場化運作。4月，吉利系的億咖通正式接手Flyme OS全部知識產權和Flyme Auto車機業務，魅族最值錢的資產被劃走。隨后又傳出StarV AR系統團隊的員工入職雷鳥創新，官方回應稱AR業務正常運轉，但核心人員在流失是事實。

走到這一步，說是轉型，其實明白人都知道這是一次斷臂求生。

當然，也不是所有的轉型都是生死一搏。OPPO的官宣在主流廠商里最早，2024年2月18日，陳明永發內部信把這一年定調成“AI手機元年”，兩天后的AI戰略發布會上，OPPO宣布成立AI中心，公司資源向AI集中。

劉作虎在發布會上表示，AI手機會成為繼功能機、智能機之后手機行業的第三個階段。同步發布的還有1+N智能體生態戰略，一個AI超級智能體加一個智能體開發平臺，OPPO還聯合IDC發布了行業第一份《AI手機白皮書》。

那年春節，OPPO給上千萬用戶推了一百多項AI功能，光AI消除一個功能，人均每天用15次，那段時間的酷安老哥對OPPO ColorOS的評價極高。

兩年過去，OPPO也取得了不錯的成績，除開手機品類，2025年OPPO平板銷量增長112%，手表和耳機增幅都超過50%，三個品類合計增速121%。Find N6折疊屏首銷當天，創了京東天貓雙平臺近一年折疊屏銷售額紀錄。

端側AI也即將上線，和聯發科聯合做的全模態模型Omni能直接在手機上做實時問答。今年OPPO還在接著擴IoT產品線，平板、手表、耳夾耳機都在出新。IDC的數據，2025年OPPO在500到550美元價位段全球第一，均價全球第三。

圖源：雷科技攝制

vivo雖說明面上沒有轉型的動作，但在2025年底，vivo內部簽發立項書做一體化手持云臺相機，直接對標大疆Osmo Pocket，項目負責人證實團隊超過200人，研發預算單列且不設上限。

供應鏈消息，這款產品配1英寸5000萬像素主攝、蔡司鍍膜鏡頭和微云臺4.0防抖，能拍4K 120fps視頻，重量壓在180克以內，年內發布，還會和同期的X500系列旗艦做聯動。

云臺之外，vivo的AI眼鏡也在研發，但vivo AI眼鏡這事還頗有戲劇性，2026年1月，多家行業媒體曝出，vivo緊急叫停內部籌備半年的AI眼鏡研發項目。據說項目已經打磨出多版產品Demo，覆蓋音視頻交互、單綠顯示等主流技術方案，距離落地僅有一步之遙，但vivo認為AI眼鏡同質化嚴重所以砍掉了。

僅僅半年，vivo再度重啟AI眼鏡研發，一方面是2026年AI大模型終端落地加速，AI能力全面升級；另一方面是AI眼鏡確實賣得還可以，且華為、小米已率先卡位，賽道窗口期持續收緊。

從以上動作可以看出，轉型AI硬件這事，確實到了不得不做的地步。

轉型勢在必行，二十年前舊劇本再度上演

回到開頭的問題：轉型成為一家AI硬件公司，是不是所有手機廠商的終局？雷科技（ID：leitech）的判斷是大概率是，但這里的終局要打雙引號。

手機肯定不會消失，Nothing在賣Phone 3，OV的手機也照常迭代。但手機已經進入存量換機周期，單品利潤越來越薄，廠商需要新硬件接住不斷下滑的營收。

AI硬件恰好在這個時間點起量，以AI眼鏡為例，洛圖科技統計，2025年中國智能眼鏡銷量145.4萬臺，同比增長211%，拍攝眼鏡幾乎從零做到50萬臺，雖說體量跟一年十幾億臺的手機沒法比，但211%的增速，手機行業已經很多年沒見過了。

這套劇本二十年前演過一遍。2007年前后，MP3市場摸到天花板，魅族砍掉如日中天的MP3業務轉做手機，M8后來被很多人看作國產智能手機的起點。

OPPO和vivo背后的步步高系，也是做復讀機、點讀機、MP3出身，一路轉到手機。當年轉型轉成的，成了今天的頭部。舍不得轉的那批，紐曼、藍魔這些當年MP3的頭部品牌，抱著存量又撐了三四年，等智能手機把MP3整個品類吃掉之后，徹底消失。

今天的AI眼鏡、云臺相機和智能穿戴，跟當年的手機處在同一個位置，品類剛起量，供應鏈還沒固化，手里有影像和供應鏈積累的公司，正好平移過去。

當然，押對方向和做成是兩回事，轉型救不了基本盤已經失血的公司，只能給基本盤還健康的公司多鋪一條路。唯一能確定的是，到2026年之后，我們可能再也找不到一家純粹的手機公司了。