上半年屬于零跑，下半年屬于蔚來(lái)

文｜蘿吉

一個(gè)年銷2千萬(wàn)輛級(jí)別的市場(chǎng)，每個(gè)月同比下跌兩成左右，并且持續(xù)了4個(gè)月時(shí)間，相信所有汽車從業(yè)者嘗試回顧中國(guó)車市，都找不到如此慘烈的先例。

2026上半年的最后一個(gè)月，乘用車市場(chǎng)絲毫沒(méi)有轉(zhuǎn)暖或觸底反彈的跡象，上險(xiǎn)量總計(jì)147.6萬(wàn)輛，同比跌幅21.17%，是3月之后再次拉高到20%以上。不論自主還是海外品牌，不論燃油還是新能源車，都沒(méi)能在這場(chǎng)大衰退中保持正增長(zhǎng)。

數(shù)據(jù)再不好，帳總還是要算，今天我們就看看上半年，各家車企的復(fù)盤(pán)情況。

上半年車市總跌18.7%

各動(dòng)力類型無(wú)一幸免下滑

單看6月份的話，國(guó)內(nèi)乘用車市場(chǎng)總體下滑21.17%的背景下，純電車型依然實(shí)現(xiàn)了2.18%的小幅增長(zhǎng)，其余各類動(dòng)力均大幅下跌，其中最慘的是增程車型，6月34.7%的跌幅，甚至已經(jīng)超過(guò)了下滑33.27%的燃油車。

不過(guò)在銷量規(guī)模上，從4月份就實(shí)現(xiàn)“單殺”燃油車的純電車型，在6月份又一次被燃油車小幅反超，兩個(gè)類別規(guī)模都超過(guò)69萬(wàn)輛，差距小到僅僅只有700輛。與此同時(shí)，新能源總體滲透率也再次跌落到了60%以下，兩大動(dòng)力陣營(yíng)，似乎又在一個(gè)新的平衡點(diǎn)陷入了僵持。

上半年來(lái)看，燃油車?yán)塾?jì)銷量依然遠(yuǎn)超其它動(dòng)力類型，且23.06%的同比跌幅，比插混、增程都要更低。表現(xiàn)最好的純電，同比跌幅6.11%，對(duì)比整體市場(chǎng)18.7%的跌幅，算得上相當(dāng)亮眼。

自主與海外品牌的較量，也處于波動(dòng)之中。

今年4、5月份，自主品牌的市場(chǎng)份額都超過(guò)67%，跨過(guò)市場(chǎng)三分之二的節(jié)點(diǎn)，將合資品牌的生存空間壓縮至不足三分之一。而在最近的6月份，海外品牌份額回升到34.56%，整個(gè)上半年，海外品牌份額依然有37.34%。

兩大品牌陣營(yíng)，預(yù)計(jì)也將會(huì)在三分之一這個(gè)節(jié)點(diǎn)相持一段時(shí)間。

自主品牌陣營(yíng)：比亞迪重回20萬(wàn)+

拿回自主第一

從今年1月份開(kāi)始，比亞迪在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的總體上險(xiǎn)量，就始終徘徊在20萬(wàn)輛以內(nèi)，和去年最后一個(gè)月超30萬(wàn)輛的規(guī)模形成強(qiáng)烈反差，以至于上半年的絕大多數(shù)時(shí)間里，比亞迪單月和累計(jì)銷量，都一直被吉利集團(tuán)壓著。

6月份情況終于發(fā)生了變化，比亞迪以22.1萬(wàn)輛奪回中國(guó)市場(chǎng)銷冠，且不論集團(tuán)層面、還是實(shí)現(xiàn)17.7萬(wàn)輛的比亞迪單品牌，規(guī)模都和友商拉開(kāi)了不小的差距。這樣一來(lái)，上半年累計(jì)銷量層面，比亞迪也以不足2萬(wàn)輛的優(yōu)勢(shì)反超吉利，拿下半年總冠軍。

不過(guò)看趨勢(shì)的話，不論單月的34.6%還是上半年的37.6%跌幅，比亞迪相較去年同期依然損失了大量的銷量和份額。上半年比亞迪和騰勢(shì)（參數(shù)丨圖片）品牌分別下滑44.5%和24%，唯有方程豹品牌，依靠鈦3和鈦7撐起了中高端市場(chǎng)，半年總銷量超12萬(wàn)輛，單月平均過(guò)2萬(wàn)，今年極有可能突破年度20萬(wàn)輛。

從2月份以來(lái)，吉利集團(tuán)每個(gè)月的跌幅都不到10%，6月份卻突然擴(kuò)大，達(dá)到了16%，導(dǎo)致吉利上半年總體的銷量跌幅，也達(dá)到10.2%。

拋開(kāi)剛剛丟失的國(guó)內(nèi)銷冠地位，吉利今年在銷量下滑的情況下，實(shí)現(xiàn)的份額增長(zhǎng)是極其可觀的，6月份被比亞迪小幅反超，但極氪9X、8X在高端市場(chǎng)的表現(xiàn)相當(dāng)亮眼，且接下來(lái)還會(huì)有首次踏足方盒子市場(chǎng)的銀河戰(zhàn)艦等車型，下半年吉利依然具備爭(zhēng)奪全年冠軍的可能。

長(zhǎng)安與奇瑞兩家二梯隊(duì)車企，此前很長(zhǎng)時(shí)間一直互相纏斗、難分勝負(fù)，最近形勢(shì)終于明朗了起來(lái)。

不論6月還是上半年，長(zhǎng)安汽車銷量跌幅都在19%區(qū)間，略低于市場(chǎng)總跌幅，算是跑贏了大盤(pán)，6月銷量9.7萬(wàn)輛，上半年總計(jì)將將破50萬(wàn)輛，和奇瑞之間的差距得以拉開(kāi)。

長(zhǎng)安目前最亮眼的，無(wú)疑是啟源品牌，目前銷量規(guī)模已經(jīng)穩(wěn)穩(wěn)超過(guò)深藍(lán)，成為長(zhǎng)安集團(tuán)第二大支柱子品牌，

相較之下，品牌更分散的奇瑞，6月和上半年同比跌幅分別達(dá)到28.3%和27%，上半年累計(jì)銷量42.7萬(wàn)輛，和長(zhǎng)安集團(tuán)的差距已經(jīng)擴(kuò)大到7萬(wàn)多輛。

主流合資陣營(yíng)：大眾領(lǐng)跌，豐田堅(jiān)挺

單論國(guó)內(nèi)合資企業(yè)，從今年3月份開(kāi)始，豐田品牌的總銷量規(guī)模就已經(jīng)反超大眾，并且一直保持到了最近的6月份，不過(guò)由于1-2月大眾品牌優(yōu)勢(shì)較大，今年上半年累計(jì)銷量，大眾依然以2萬(wàn)多輛的規(guī)模領(lǐng)先豐田。

看具體數(shù)據(jù)，大眾品牌6月份總上險(xiǎn)量12.3萬(wàn)輛，同比大跌33.7%，其中上汽大眾、一汽大眾算是難兄難弟，跌幅都達(dá)到35%左右，大眾安徽實(shí)現(xiàn)了2.7倍的增長(zhǎng)，但規(guī)模依然只有3千多輛，短期內(nèi)沒(méi)有太大影響。

論具體車型的話，5月份一度超過(guò)4千輛的上汽大眾ID.ERA 9X，6月份就下滑到了2997輛，這個(gè)規(guī)模雖然不算大，但在30萬(wàn)元以上9系新能源SUV里，也已經(jīng)有了一席之地，表現(xiàn)已經(jīng)遠(yuǎn)超南北大眾的ID系列。

豐田品牌里，一汽豐田、廣汽豐田6月銷量均超過(guò)6萬(wàn)輛，各自同比跌幅分別為15.8%和13.2%，不但在合資陣營(yíng)里最為堅(jiān)挺，跌幅也明顯低于乘用車市場(chǎng)的整體跌幅，韌性確實(shí)值得欽佩。

新能源車型里，廣豐鉑智3X在6月份上險(xiǎn)量依然高達(dá)8851輛，已經(jīng)算得上合資陣營(yíng)新能源轉(zhuǎn)型的標(biāo)桿車型之一。

本田品牌的下滑依然在加速，6月份同比大跌43.3%，東本、廣本加到一起只有3.4萬(wàn)輛，基本沒(méi)什么可聊的。上半年本田品牌總銷量將將20萬(wàn)輛，同比下滑了35.4%。

日產(chǎn)的數(shù)據(jù)看著非常糟糕，6月份同比大跌了41.2%，導(dǎo)致半年累計(jì)銷量由正轉(zhuǎn)負(fù)，但是跌幅也只有4.96%。不過(guò)具體看車型的話，日產(chǎn)銷量下滑的主因，是軒逸的銷量隨著燃油車整體萎縮而陷入疲軟。

不過(guò)，在新能源領(lǐng)域，日產(chǎn)新車NX8上個(gè)月的銷量逼近了5千輛，雖然規(guī)模遠(yuǎn)不及軒逸，但已經(jīng)成為日產(chǎn)第二暢銷車型，此外N6、N7兩款車總銷量也超過(guò)3千輛，整個(gè)新能源系列規(guī)模已經(jīng)逼近8千輛，對(duì)于東風(fēng)日產(chǎn)是個(gè)不小的成就。

傳統(tǒng)豪華品牌

奔馳態(tài)勢(shì)好轉(zhuǎn)，雷克薩斯大跌

傳統(tǒng)豪華陣營(yíng)，6月也出現(xiàn)了不小的變化。

整體來(lái)講，這個(gè)陣營(yíng)的銷量規(guī)模已經(jīng)漸趨萎縮，6月份總銷量大約只有15萬(wàn)輛左右，和鴻蒙智行、理想、小米、蔚來(lái)幾個(gè)高端品牌規(guī)模相當(dāng)。而中國(guó)的高端新能源品牌，還有很多。

第一梯隊(duì)里，奔馳是6月份唯一跌幅低于市場(chǎng)總體、也是唯一上險(xiǎn)量超過(guò)4萬(wàn)輛的品牌，6月銷量4.2萬(wàn)輛，同比下滑17.8%，但是由于前幾個(gè)月表現(xiàn)較差，其上半年累計(jì)銷量依然是BBA中跌幅最大、且銷量規(guī)模最小的一個(gè)。

至于奧迪和寶馬，6月銷量都只有3.7萬(wàn)輛左右，同比跌幅也各達(dá)到了三成左右。上半年累計(jì)銷量來(lái)看，寶馬品牌小幅領(lǐng)先奧迪，在BBA里暫時(shí)位列第一。

前幾年一直堅(jiān)挺的雷克薩斯，在核心車型ES換代之后遭遇重創(chuàng)，6月份品牌總銷量?jī)H1萬(wàn)輛出頭，同比大跌40%，其中ES的銷量已經(jīng)跌至不足6500輛，雷克薩斯上半年累計(jì)銷量的跌幅，也一下子被拉到了20%以上。

凱迪拉克和沃爾沃6月跌幅都超過(guò)35%，表現(xiàn)稍好的沃爾沃，上半年月均銷量也已經(jīng)跌至萬(wàn)輛以下。

規(guī)模較小的路虎，6月份卻難得地實(shí)現(xiàn)了17.8%的同比正增長(zhǎng)，但是半年累計(jì)銷量依然大跌25%，總銷量?jī)H僅2萬(wàn)輛出頭。

新勢(shì)力陣營(yíng)：零跑、蔚來(lái)交出最佳成績(jī)

6月份的新勢(shì)力陣營(yíng)，零跑是銷量規(guī)模、同比態(tài)勢(shì)的雙重贏家，當(dāng)月7萬(wàn)多的銷量，把特斯拉、鴻蒙智行等品牌都遠(yuǎn)遠(yuǎn)甩開(kāi)。

此前很長(zhǎng)時(shí)間里，零跑雖然不缺月銷萬(wàn)輛的小爆款，但直到A10的上市，這個(gè)品牌才終于擁有了月銷2.5萬(wàn)輛以上的超級(jí)爆款。除此之外，首次扎根20萬(wàn)元以上價(jià)位的零跑D19，6月銷量也已經(jīng)逼近8千輛，瞬間把零跑品牌的產(chǎn)品均價(jià)拔高了一大截。

今年上半年，零跑品牌累計(jì)銷量達(dá)到25.9萬(wàn)輛，同樣力壓排名第二的特斯拉和第三的鴻蒙智行，新勢(shì)力陣營(yíng)的銷量格局，確實(shí)已經(jīng)徹底改變。

特斯拉6月銷量5.2萬(wàn)輛，同比下滑15%，上半年累計(jì)銷量23.9萬(wàn)輛，同比下滑9.75%。兩個(gè)時(shí)間段里，特斯拉的跌幅都明顯低于市場(chǎng)總體，意味著特斯拉雖然仍未擺脫下滑趨勢(shì)，但今年其在中國(guó)市場(chǎng)的份額，實(shí)際上是有所恢復(fù)的。

鴻蒙智行6月份遭遇今年以來(lái)首次同比下滑，4.89萬(wàn)輛的總體銷量，同比下跌了6.7%。雖然跌幅不大，且上半年累計(jì)銷量依然同比增長(zhǎng)16.7%，但考慮到鴻蒙智行今年有一系列原本應(yīng)該走量的新品上市，其目前的銷量表現(xiàn)并不算理想。

問(wèn)界M6成為鴻蒙智行最新的銷量支柱，同時(shí)M7、M8、M9等高價(jià)位產(chǎn)品銷量出現(xiàn)明顯萎縮，這個(gè)跡象讓人不禁聯(lián)想到一兩年前的理想，如果高價(jià)位車型的訂單被中低價(jià)產(chǎn)品分流，即便銷量規(guī)模保持穩(wěn)定，長(zhǎng)期也會(huì)是一個(gè)不小的隱患。

蔚來(lái)汽車6月份有兩大成就，一是集團(tuán)層面總體銷量首次突破4萬(wàn)輛，當(dāng)月銷量同比暴漲了88.6%；二是全新的旗艦級(jí)SUV ES9，當(dāng)月以9666輛的規(guī)模成為蔚來(lái)最暢銷車型，甚至壓過(guò)了ES8。

作為一臺(tái)純電SUV，ES9的成功具有空前的意義，雖然此前已經(jīng)有問(wèn)界M9實(shí)現(xiàn)月銷過(guò)萬(wàn)，但以純電的身份看，ES9也能實(shí)現(xiàn)這個(gè)規(guī)模，可以說(shuō)不僅證明了蔚來(lái)品牌在高預(yù)算群體中的號(hào)召力，也反映出整體市場(chǎng)對(duì)于純電、增程兩種動(dòng)力之間的態(tài)度轉(zhuǎn)變。

小米6月銷量3.48萬(wàn)輛，同比大漲36.8%，SU7換代、YU7價(jià)格下探，都進(jìn)一步穩(wěn)固了小米在運(yùn)動(dòng)型轎車、SUV市場(chǎng)的標(biāo)桿地位。

小鵬6月份依然沒(méi)能扭轉(zhuǎn)下滑，但當(dāng)月跌幅已經(jīng)收窄到了0.99%，3.2萬(wàn)輛的規(guī)模僅僅略高于理想，在整個(gè)新勢(shì)力陣營(yíng)已經(jīng)接近墊底。新的旗艦級(jí)SUV小鵬GX，6月銷量達(dá)到5558輛，勢(shì)頭明顯不及蔚來(lái)的ES8和ES9，且隨著競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境的惡化，小鵬GX能否穩(wěn)住銷量，還有很大懸念。

理想汽車6月銷量3.1萬(wàn)輛，同比下滑13.1%，整體勢(shì)頭不佳，但i6銷量依然超過(guò)2萬(wàn)輛，接下來(lái)就看剛剛更新的理想L8，能否以大五座SUV的身份提振理想在40萬(wàn)價(jià)位市場(chǎng)的影響力。

總結(jié)

如果把車市當(dāng)做中國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)的晴雨表或風(fēng)向標(biāo)，2026年的中國(guó)車市，顯然令人沮喪、甚至絕望，車型越來(lái)越多、車價(jià)持續(xù)下探，但人們購(gòu)買(mǎi)新車的欲望，卻難以抑制地持續(xù)萎縮。

迄今為止，幾乎看不到車市有望轉(zhuǎn)暖的任何跡象，至于下半年會(huì)如何展開(kāi)、2026將如何結(jié)尾，就只能做好各自本分，安靜等待了。